000			01769nab a22003017a 4500
999			_c43830 _d43830
001			044085
003			CL-SaANEPE
005			20211028233732.0
006			a||||| |||| 00| 0
008			090924t2009 xx ||||| |||| 00| 0 spa d
040			_aCL-SaANEPE _cCL-SaANEPE _dCL-SaANEPE
082			_aBC.ECON/2/2009
100	1		_aGray, Dale
245	1	0	_aRiesgo financiero y política monetaria : _buna aplicación para Chile.
300			_aVol. 12, nro. 2 (agosto 2009), p. 11-33
504			_aDatos del autor.
520			_aEste estudio construye un modelo para la vulnerabilidad del sector financiero y lo integra a un marco macroeconómico de uso común en el análisis de la política monetaria. La principal interrogante que se espera responder con el modelo integrado es si los bancos centrales deberían o no incluir en forma explícita el indicador de estabilidad financiera en la función de reacción de la tasa de interés de política monetaria. Los resultados indican que, en general, la inclusión de la distancia a la insolvencia de la banca en la función de reacción del banco central reduce tanto la inflación como la volatilidad del producto. Además, los resultados son robustos a distintas calibraciones del modelo. En efecto, es más eficiente incluir la variable dtd en la función de reacción cuando el coeficiente de traspaso del tipo de cambio es mayor y cuando la vulnerabilidad financiera tiene un mayor efecto en el tipo de cambio y en el PIB
650		4	_aECONOMIA
650		4	_aPOLITICA MONETARIA
650		4	_aRIESGO FINANCIERO
651		4	_aCHILE
700	1		_aGarcía, Carlos
700	1		_aLuna, leonardo
700	1		_aRestrepo, Jorge
773	0		_tEconomía Chilena. _w020602
942			_cREVA _2ddc
945			_aoss20090924